Saham dividen bisa mendapat lebih banyak perhatian seiring turunnya suku bunga.
Saham dividen akan segera menjadi incaran para investor. Hal ini karena Federal Reserve diperkirakan akan memangkas suku bunga pada hari Rabu, yang akan memulai siklus baru penurunan suku bunga, yang akan menurunkan imbal hasil obligasi pemerintah dan suku bunga pada rekening tabungan.
Proses tersebut membuat saham dividen lebih menarik. Saham dividen cenderung bergerak naik saat imbal hasil obligasi turun karena investor obligasi akan kembali ke saham dividen untuk mencari imbal hasil.
Jika Anda mencari saham dividen, tempat yang baik untuk memulai pencarian Anda adalah Indeks S&P 500Mari kita lihat tiga saham dividen dengan imbal hasil tertinggi dalam indeks pasar luas hari ini.
Sumber gambar: Getty Images.
1. Walgreens Boots Alliance (hasil dividen: 11,1%)
Jika Anda seorang investor dividen, penting untuk memahami perbedaan antara saham hasil tinggi dan perangkap hasil, dan Aliansi Sepatu Walgreens (Inggris) 0,44%) tampak seperti contoh klasik perangkap hasil.
Saham jaringan apotek tersebut anjlok 65% tahun ini, terus menurun karena berjuang melawan hilangnya pendapatan terkait COVID, menyempitnya margin dalam bisnis apotek, penurunan berkelanjutan dalam bisnis ritel, dan tantangan terkait akuisisi yang salah arah terhadap VillageMD, sebuah klinik perawatan primer, yang telah menyebabkan kerugian signifikan dalam bisnis tersebut.
Menurut metrik konvensional, Walgreens sekarang terlihat sangat murah, diperdagangkan pada P/E berjangka sedikit di atas 3, tetapi itu berdasarkan laba yang disesuaikan. Namun, itu mungkin mencerminkan kekhawatiran investor atas lebih banyak penurunan nilai dan laba yang menurun pada kuartal mendatang. Faktanya, perusahaan telah mengambil biaya penurunan nilai sebesar $13,6 miliar tahun ini, sebagian besar terkait dengan akuisisi VillageMD.
Perusahaan juga memiliki arus kas bebas negatif sebesar $1,5 miliar tahun ini.
Walgreens mungkin terpaksa memangkas dividennya lagi, dan perusahaan tersebut tampaknya akan segera dikeluarkan dari S&P 500 karena kapitalisasi pasarnya turun di bawah $8 miliar. Sebaiknya saham tersebut dihindari.
2. Altria (hasil dividen: 7,9%)
Grup Altria (MO -2,32%) merupakan salah satu saham dengan kinerja terbaik di pasar selama kurang lebih 50 tahun hingga 2017, tetapi hal itu berubah baru-baru ini seiring dengan terus menurunnya tingkat merokok dan perusahaan tersebut berupaya keras untuk berevolusi dengan selera baru.
Investasinya sebesar $12,8 miliar di JUUL Labs hancur dan perusahaan tersebut juga kehilangan sebagian besar investasinya di perusahaan penanam ganja tersebut. Kelompok Cronos.
Baru-baru ini, perusahaan mengakuisisi NJOY untuk penetrasi ke pasar vape.
Saham tembakau melonjak sepanjang musim semi karena investor tampaknya merasakan titik balik saat produk generasi berikutnya menjadi populer. Ditambah lagi, investor obligasi mungkin mempersiapkan diri untuk rotasi ke saham dividen.
Altria adalah pembayar dividen yang solid dengan hasil 7,9%, dan perusahaan telah menaikkan dividennya 59 kali dalam 55 tahun terakhir.
Saya masih skeptis terhadap kemampuan perusahaan untuk tumbuh dalam jangka panjang mengingat penurunan pada rokok, tetapi Anda tentu bisa memilih yang lebih buruk daripada Altria jika Anda mencari saham dividen hasil tinggi karena hasil 7,9%-nya didanai dengan baik dan dapat diandalkan.
3. Ford Motor Company (hasil dividen: 5,6%)
Seperti Altria, Perusahaan Motor Ford (F 0,93%) telah menjadi pemimpin dalam industrinya selama beberapa generasi, tetapi sahamnya telah berjuang dalam beberapa tahun terakhir karena perusahaan tersebut telah kehilangan uang di pasar internasional, menyaksikan permintaan kendaraan listrik (EV) melandai, dan tampaknya terjebak dalam pertumbuhan yang lambat dalam industri yang matang.
Saham anjlok menyusul laporan pendapatan kuartal kedua karena perusahaan memperkirakan kerugian $5 miliar di divisi EV, dan laba turun pada kuartal kedua, sebagian disebabkan oleh tekanan di divisi EV dan melambatnya permintaan.
Kabar baiknya adalah divisi Ford lainnya, divisi kendaraan pembakaran dalam, dan kendaraan komersialnya, tetap sangat menguntungkan.
Untuk setahun penuh, Ford mengharapkan laba operasi yang disesuaikan sebesar $10 miliar hingga $12 miliar dan arus kas bebas yang disesuaikan sebesar $7,5 miliar hingga $8,5 miliar. Hal itu membuat sahamnya terlihat murah, diperdagangkan hanya pada 4 kali laba operasi yang disesuaikan dan 5 kali arus kas bebas yang disesuaikan.
Ford kini membayar dividen sebesar 5,6%. Jika perusahaan dapat memperoleh keuntungan dari pertumbuhan kendaraan hibrida, sahamnya dapat bergerak naik dari sini. Meskipun Ford telah berkinerja buruk di pasar selama bertahun-tahun, sahamnya tampak layak dibeli pada harga saat ini, terutama jika Anda mencari saham dividen berimbal hasil tinggi.